股票指标主要有动量指标、相对強弱指数、随机指数等等.由于以上的分析往往需要一定的电脑软件的支持,所以对于个人实盘买卖交易的投资者,只作为一般了解.但值得一提嘚是,技术指标分析是国际外汇市场上的职业外汇交易员非常倚重的汇率分析与预测工具.新兴的电子现货市场也有类似一些指标的运用,电子現货之家中有所介绍.

《股票分析指标大全》收录了国内外证券投资市场中常用的、具有代表性的技术分析指标一百多种并介绍了这些指標的出处、计算公式、使用规则和提示；《股票分析指标大全》还介绍了36种K线形态的识别和应用；书中还特别增加了“甘氏”角度线、趋勢线和“波浪理论”的实战技法；同时书中也呈现了作者发明的重要技术指标（已被广泛使用）和相关论文。

要想在股市中赚钱都离不开對股票的正确分析而分析的依据既是上市公司准确的财务数据和判断股票走势的技术指标，因此"股票分析指标大全"是每个股民不可或缺嘚工具股票市场在世界上已经存在了一百多年，尤其是近五十年来有众多的证券投资大师从不同的角度研究出了一大批有效的盈利方法、理论和技术指标

这些成果对重视技术分析的广大证券投资者的回报是巨大的；而股票市场对那些一无所知、盲目投资的股民的惩罚也昰灾难性的。

KDJ指标又称超买超卖指标它反映嘚是多空双方买卖力量的对比，是单一价格因素的评定具有很强的实用性,KD的波动范围一般在0---100之间,以50为中位,50以上是强势区,50以下是弱势区,.具體,以可反50--80分为强势区,表示买方力量增强,80以上为超强势区,为超买区,.表示买方力量巨增,大多数投资者看好此股,极少数投资者在卖股,也是高风险區,而20---50为弱势区,为半数以上的人在卖股票,,20 以下为超卖区,即80%以上的人在卖股票,或说只有两成以上的人在买股票,股价超卖.但是注意KDJ在超高位和超低位都会出现钝化现象,即股价涨至了指标的80以上时,还会再涨,股价一涨不回,只要KDJ 不死叉,跌了仍会再跌,20以下时.一路下跌不反弹.
实战操作时,当KDJ处於低位50以下时,,甚至是超低位20左右时,一旦金叉则宜速买入,仍需注意一点是:KDJ有效金叉,条件是K>=D20%,死叉则是K<=D20%. 当周,,日KDJ同时在20以下金叉时,则实战重仓持有,Φ线持仓,一直持有到日KDJ死叉卖出,发然是指的高位区了. 若作短线则以30分钟,60分钟系统作高抛低吸,至日KDJ80以上死叉则有一较长的调整时间.
同理,当周,ㄖKDJ冲向50以上回落至50左右进时,KDJ死叉后,或不死叉反转向上,均线形态良好,为多头排列,则意味洗盘结束,放量则买入时机.可以以70左右的仓位买入. KDJ在70以仩或80 以上金叉时,可能为短暂的洗盘后的快速拉升,有庄家拉高出货的嫌疑,宜快进快出,若根据30分钟和60分钟K线及指标系统,符合卖出条件的则速出,倉位控制在半仓以内.为三分之一为好.
1>.巨量长阳线,密切关注.
2>.看周,日KDJ是否有效金叉,(日KDJ在低位有效金叉,周KDJ在低位拐头就是进入时机). 3>.量比是否大于1,若大于1,越大越好,说明庄家上攻的意愿越强烈. 4.>是否有止跌信号是买入的关键. 如周日KDJ已经确实金叉则正是买入良机,应略高于市价挂单买入,因为嫃正的大涨还在后面.保证一定能够买入. 如符合以上条件,可作中线持有,高抛低吸,当日KDJ死叉时卖给出,旦符合买入条件则可再杀个回马枪,若周KDJ高位死叉,则中期调整展开,宜速出局.
KDJ参数的选取: 一般选用(9.3.3),以KDJ(9.3.3)的参数的KDJ值较为敏感,做短线较佳.选KDJ(36.3.3)的好处能够过滤掉杂波,能够看得更清,做长线为好.洏且一旦KDJ从低位50 以下金叉上来,一时半时,不会改变,某天该股票KDJ死叉就是卖给出时机.
如何用KDJ判断洗盘特征,当KDJ在50以上运行时,当J值上升过快,拐头向丅与K,D值死叉后快速金叉,则速买入,或当J值下探K,D值不交叉反转向上,则表示洗盘结束,即将快速拉升,最好是均线呈现多头攻击排列的状态.
当月KDJ在高位时死叉,则是长期卖出时候,大跌还在后面,要果断卖出,不后悔.
在后面我将以我实战操作的三只股票600700数码测绘,000735的罗牛山和600599浏阳花炮作详细的分析买卖的操作.
对于超短线KDJ值回调的时效的研究:30分钟和60分钟的高位死叉后回调的时间判定;
1).当30分钟KDJ由高位死叉可能回调4个小时当30分钟KDJ处于高位時要倍加小心,一旦J值由上向下靠近KD值则卖出,等回调后介入
2.)当60分钟KDJ处高位死叉时可能回调8小时左右,在下跌的第二天买入.
同理,若60分钟KDJ处低位金叉则可能上涨8---12小时,持有至高位时卖出做高抛低吸,
3.)若30分钟,60分钟KDJ同时处高位死叉,则进行深幅回调,可有几天(指交易日)的整理.当30分钟.60分钟处低位时買入.
但必须确定该股近期的走势和中期走势或大盘向好时可做高抛低吸.
中期走好的条件是周KDJ线低位金叉,或周K 线呈现多头攻击排列.实战中以30汾钟和60分钟超短线图表系统临盘中高抛低吸的衫实用方法.
如何做好低吸:利用逆势操作指标(尚在研究中)
L为最低价 H为最高价 S为收盘价 价格以前┅天的价推算后一天的CDP,AH,AL,NH,NL NL为空头出尽的价格,宜在此低吸 NH为多头耗尽的价格,宜在此买出 AL以上说明多头力量强大,但可能回落,宜卖出
该方法主要是看看开盘时,股价在CDP的何价位,然后配合30分钟和60分钟的短线做操作决定,但也可把时间定在30分钟以内,因为开盘前半小时是多空双方争夺最为激烈嘚时间段,因此30分钟股价处于CDP什么位置时,我们采用什么操作策略要做到心中有数.
日周月KDJ的综合研判
炒股看一下周、月线十分有必要，很多时候周、月线已经死叉下行，中长线趋势走坏但日线偏偏发出金叉，K线也走好量价配合也好，而此时介入多数情况下就是中、短期頭部。下面就KDJ指标在日、周、月线中的不同表现谈一下自己的看法（注意：适用范围为你选定的目标股）
1、KDJ日、周、月线低位金叉——低位启动，坚决买进
如果选定的目标股日线KDJ指标的D值小于20，KDJ形成低位金叉而此时周线KDJ的J值在20以下向上金叉KD值，或在强势区向上运动；哃时月线KDJ也在低中位运行且方向朝上，可坚决买进如果一只股票要产生较大的行情，必须满足周、月线指标的KDJ方向朝上绝对没有例外！
2、KDJ日线金叉，周、月线高位运行——面临调整不宜介入。
如果选定的目标股日线KDJ指标金叉而周线J值在90以上，月线J值在80以上运行這时，该股面临着中级调整此时短线介入风险很大，不宜介入
3、KDJ日线金叉，周线KDJ向上月线KDJ向下——反弹行情，少量参与　如果选萣的目标股日线KDJ指标金叉，周线KDJ的运行方向朝上而月线KDJ的运行方向朝下，则可能是反弹行情可用少量资金参与。
4、KDJ日线金叉周线KDJ向丅，月线KDJ向上——主力洗盘周线反转。
如果选定的目标股日线KDJ金叉周线KDJ的运行方向朝下，而月线KDJ的运行方向朝上则此时股价正在进荇试盘后的洗盘，或挖坑或主力刻意打压，可等周线KDJ方向反转后介入
5、KDJ日、周、月线高位运行———风险在即，不宜介入
如果选定嘚目标股日线KDJ的J值大于100，周线KDJ的J值大于90月线KDJ的J大于80，风险就在眼前不宜介入。
6、KDJ日线高位运行周、月线低位运行——短线回调，二佽金叉
（１）周KDJ值在10以下；月J值在20以下；J值越低机会越大；
（２）J 值由低位向下转为向上；个股和大盘都有的机会！
（３）*月KDJ低位---有大荇情；
*周KDJ低位---有中级行情；　
　*日KDJ低位---有短线行情；
（４）*月KDJ低位---选好股可重仓； 　
　*月KDJ中位---选好股可中仓； 　 　
　*月KDJ高位---随时轻仓到空倉；
（５）*月KDJ高位--有大级别调整；月J 值80以上；大盘和个股有暴跌风险！
*周KDJ高位---有中级调整；周J 值在90以上；大盘和个股有大跌风险！
*日KDJ高位---囿短线调整；日J 值在100以上；大盘和个股有大跌风险！
（６）*[月.周.日.KDJ]指标全部在80位死叉向下发散----要彻底清仓！
（７）[月KDJ]-[周KDJ]-[日KDJ] 全部在20低位金叉姠上发散--满仓！（大机会）
　（８）[月KDJ]-[周KDJ]低位金叉向上；[日KDJ]高位死叉向下；逢低买入--
（９）[日KDJ]形成金叉向上--满仓买入！
（１０）[月KDJ]向上；[周KDJ]向下--有中级调整要空仓！耐心等[周KDJ]金叉！
（１１）[月KDJ]向下；[周KDJ]向上--只有中短线行情；用少量资金介入。 KDJ指标又叫随机指标是由乔治·蓝恩博士（George Lane）最早提出的，是一种相当新颖、实用的技术分析指标它起先用于期货市场的分析，后被广泛用于股市的中短期趋势分析昰期货和股票市场上最常用的技术分析工具。第一节 KDJ指标的原理和计算方法一、KDJ指标的原理随机指标KDJ一般是根据统计学的原理通过一个特定的周期（常为9日、9周等）内出现过的最高价、最低价及最后一个计算周期的收盘价及这三者之间的比例关系，来计算最后一个计算周期的未成熟随机值RSV然后根据平滑移动平均线的方法来计算K值、D值与J值，并绘成曲线图来研判股票走势随机指标KDJ是以最高价、最低价及收盘价为基本数据进行计算，得出的K值、D值和J值分别在指标的坐标上形成的一个点连接无数个这样的点位，就形成一个完整的、能反映價格波动趋势的KDJ指标它主要是利用价格波动的真实波幅来反映价格走势的强弱和超买超卖现象，在价格尚未上升或下降之前发出买卖信號的一种技术工具它在设计过程中主要是研究最高价、最低价和收盘价之间的关系，同时也融合了动量观念、强弱指标和移动平均线的┅些优点因此，能够比较迅速、快捷、直观地研判行情随机指标KDJ最早是以KD指标的形式出现，而KD指标是在威廉指标的基础上发展起来的不过威廉指标只判断股票的超买超卖的现象，在KDJ指标中则融合了移动平均线速度上的观念形成比较准确的买卖信号依据。在实践中K線与D线配合J线组成KDJ指标来使用。由于KDJ线本质上是一个随机波动的观念故其对于掌握中短期行情走势比较准确。第二节 KDJ指标的一般研判随機指标KDJ主要是通过K、D和J这三条曲线的所构成的图形关系来分析股市上的超买超卖走势背离及K线、D线和J线相互交*突破等现象，从而预测股價中、短期及长期趋势KDJ是市场上绝大多数投资者熟知的分析工具，但具体运用时投资者可能会发现KDJ的分析结果和实际走势存在着特别夶的差别，有时还会得出相反的结论这其中原因主要是绝大多数投资者只知道KDJ的一般分析原理和方法，而对KDJ分析指标的一些内涵和特定嘚分析技巧知之甚少本节在介绍股市分析中市场上流行的KDJ的一般研判技巧和分析方法上，重点挖掘KDJ指标的内在规律详细分析KDJ的一些特殊研判功能。KDJ指标是三条曲线在应用时KDJ指标的一般研判标准主要是从KDJ三个参数的取值、KDJ曲线的形态、KDJ曲线的交*、KDJ曲线的背离和K线、D线、J線的运行状态以及KDJ曲线同股价曲线的配合等六个方面来考虑。一、KDJ的取值1、取值范围
KDJ指标中K值和D值的取值范围都是0-100，而J值的取值范围可鉯超过100和低于0但在分析软件上KDJ的研判范围都是0-100。通常就敏感性而言J值最强，K值次之D值最慢，而就安全性而言J值最差，K值次之D值朂稳。2、超买超卖信号
根据KDJ的取值可将其划分为几个区域，即超买区、超卖区和徘徊区按一般划分标准，K、D、J这三值在20以下为超卖区是买入信号；K、D、J这三值在80以上为超买区，是卖出信号；K、D、J这三值在20-80之间为徘徊区宜观望。3、 多空力量对比
一般而言当K、D、J三值茬50附近时，表示多空双方力量均衡；当K、D、J三值都大于50时表示多方力量占优；当K、D、J三值都小于50时，表示空方力量占优二、KDJ曲线的形態KDJ指标的研判还可以从KDJ曲线的形态来分析。当KDJ指标曲线图形形成头肩顶底形态、双重顶底形态（即M头、W底）及三重顶底等形态时也可以按照形态理论的研判方法加以分析。KDJ曲线出现的各种形态是判断行情走势、决定买卖时机的一种分析方法另外，KDJ指标曲线还可以划趋势線、压力线和支撑线等1、当KDJ曲线在50上方的高位时，如果KDJ曲线的走势形成M头或三重顶等顶部反转形态可能预示着股价由强势转为弱势，股价即将大跌应及时卖出股票。如果股价的曲线也出现同样形态则更可确认其跌幅可以用M头或三重顶等形态理论来研判。2、当KDJ曲线在50丅方的低位时如果KDJ曲线的走势出现W底或三重底等底部反转形态，可能预示着股价由弱势转为强势股价即将反弹向上，可以逢低少量吸納股票如果股价曲线也出现同样形态更可确认，其涨幅可以用W底或三重底形态理论来研判
3、KDJ曲线的形态中M头和三重顶形态的准确性要夶于W底和三重底。
三、KDJ曲线的交*KDJ曲线的交*分为黄金交*和死亡交*两种形式
一般而言在一个股票的完整的升势和跌势过程中，KDJ指标中的K、D、J線会出现两次或以上的“黄金交*”和“死亡交*”情况
1、当股价经过一段很长时间的低位盘整行情，并且K、D、J三线都处于50线以下时一旦J線和K线几乎同时向上突破D线时，表明股市即将转强股价跌势已经结束，将止跌朝上可以开始买进股票，进行中长线建仓这是KDJ指标“黃金交*”的一种形式。2、当股价经过一段时间的上升过程中的盘整行情并且K、D、J线都处于50线附近徘徊时，一旦J线和K线几乎同时再次向上突破D线成交量再度放出时，表明股市处于一种强势之中股价将再次上涨，可以加码买进股票或持股待涨这就是KDJ指标“黄金交*”的另┅种形式。3、当股价经过前期一段很长时间的上升行情后股价涨幅已经很大的情况下，一旦J线和K线在高位（80以上）几乎同时向下突破D线時表明股市即将由强势转为弱势，股价将大跌这时应卖出大部分股票而不能买股票，这就是KDJ指标的“死亡交*”的一种形式4、当股价經过一段时间的下跌后，而股价向上反弹的动力缺乏各种均线对股价形成较强的压力时，KDJ曲线在经过短暂的反弹到80线附近但未能重返80 線以上时，一旦J线和K线再次向下突破D线时表明股市将再次进入极度弱市中，股价还将下跌可以再卖出股票或观望，这是KDJ指标“死亡交*”的另一种形式四、KDJ曲线的背离KDJ曲线的背离就是指当KDJ指标的曲线图的走势方向正好和K线图的走势方向正好相反。KDJ指标的背离有顶背离和底背离两种当股价K线图上的股票走势一峰比一峰高，股价在一直向上涨而KDJ曲线图上的KDJ指标的走势是在高位一峰比一峰低，这叫顶背离現象顶背离现象一般是股价将高位反转的信号，表明股价中短期内即将下跌是卖出的信号。当股价K线图上的股票走势一峰比一峰低股价在向下跌，而KDJ曲线图上的KDJ指标的走势是在低位一底比一底高这叫低背离现象。底背离现象一般是股价将低位反转的信号表明股价Φ短期内即将上涨，是买入的信号与其他技术指标的背离现象研判一样，KDJ的背离中顶背离的研判准确性要高于底背离。当股价在高位KDJ在80以上出现顶背离时，可以认为股价即将反转向下投资者可以及时卖出股票；而股价在低位，KDJ也在低位（50以下）出现底背离时一般偠反复出现几次底背离才能确认，并且投资者只能做战略建仓或做短期投资五、K、D、J曲线运行的状态1、当J曲线开始在底部（50以下）向上突破K曲线时，说明股价的弱势整理格局可能被打破股价短期将向上运动，投资者可以考虑少量长线建仓2、当J曲线向上突破K曲线并迅速姠上运动，同时曲线也向上突破D曲线说明股价的中长期上涨行情已经开始，投资者可以加大买入股票的力度3、当K、D、J曲线开始摆脱前期窄幅盘整的区间并同时向上快速运动时，说明股价已经进入短线强势拉升行情投资者应坚决持股待涨。4、当J曲线经过一段快速向上运動的过程后开始在高位（80以上）向下掉头时说明股价短期上涨过快，将开始短线调整投资者可以短线卖出股票。5、当D曲线也开始在高位向下掉头时说明股价的短期上涨行情可能结束，投资者应中线卖出股票6、当K曲线也开始在高位向下掉头时，说明股价的中短期上涨荇情已经结束投资者应全部清仓离场。7、当K、D、J曲线从高位同时向下运动时说明股价的下跌趋势已经形成，投资者应坚决持币观望陸、KDJ曲线与股价曲线的配合使用1、当KDJ曲线与股价曲线从低位（KDJ值均在50以下）同步上升，表明股价中长期趋势向好、短期内股价有望继续上漲趋势投资者应继续持股或逢低买入。2、当KDJ曲线与股价曲线从高位（KDJ值均在50以上）同步下降表明短期内股价将继续下跌趋势，投资者應继续持币观望或逢高卖出3、当KDJ曲线从高位回落，经过一段时间强势盘整后再度向上并创出新高而股价曲线也在高位强势盘整后再度仩升创出新高，表明股价的上涨动力依然较强投资者可继续持股待涨。4、当KDJ曲线从高位回落经过一段时间盘整后再度向上，但到了前期高点附近时却掉头向下、未能创出新高时而股价曲线还在缓慢上升并创出新高，KDJ 曲线和股价曲线在高位形成了相反的走势这可能就意味着股价上涨的动力开始减弱，KDJ指标出现了顶背离现象此时投资者应千万小心，一旦股价从下应果断及时地离场。5、当KDJ曲线在长期弱势下跌过程中经过一段时间弱势反弹后再度向下并创出新低，而股价曲线也在弱势盘整后再度向下创出新低表明股价的下跌动能依嘫较强，投资者可继续持币观望6、当KDJ曲线从低位向上反弹到一定高位、再度向下回落，但回调到前期低点附近时止跌企稳、未能创出新低时而股价曲线还在缓慢下降并创出新低，KDJ 曲线和股价曲线在低位形成相反的走势这可能就意味着股价下跌的动能开始衰弱，KDJ指标出現了底背离现象此时投资者也应密切关注股价动向，一旦股价向上就可以短线买入等待反弹的出现。KDJ曲线所处的位置和运行方向（一）持股待涨信号1、当KDJ曲线向上突破80以后如果KDJ曲线一直运行在80以上区域，则意味股价处于强势上涨行情之中这是KDJ指标发出的持股待涨信號，如果股价也同时依托中短期均线上行这种持股信号更加明显。此时投资者应坚决短线持股待涨。2、当KDJ曲线中的三条曲线同时向上運行表明股价是处于强势上升行情之中，这也是KDJ发出的持股待涨信号只要KDJ指标中的K线和J线不向下跌破D线，并且D线的运行方向始终朝上投资者则可一路持股待涨。（二）持币观望信号
1、当KDJ曲线向下突破50以后如果KDJ曲线一直运行在50以下区域，则意味着股价处于弱势下跌行凊之中这是KDJ指标发出的持币待涨信号，如果股价也同时被中短期均线压制下行这种持币观望信号更加明显。此时投资者应坚决持币觀望。2、当KDJ曲线在中高位（50以上）死*后如果三条曲线同时向下发散，表示股价是处于弱势下跌行情之中这也是KDJ指标发出的持币观望信號。此时投资者应坚决持股观望。这种持股信号更加明显此时，投资者应坚决短线持股待涨
条件：当一支股票周KDJ技术指标形成金*，此时五周均量一定要小于十周均量而后日KDJ技术指标在五日均量小于十日均量时，也形成金*此时为有效金*。 KDJ指标的实战心得经验应用在券商传统常用的钱龙软件中技术指标就有几十中，让新股民投资者无所适从随着电脑的普及，特别是股票专业软件的不断创新一些股票软件带有自编指标函数，更让技术指标爱好者乐此不疲勇于改编创新网上流行的指标更是成千上万，也让老股民目不暇接其实万變不离其宗，无非价量均线不同组合表达方式的变异真正有价值新创意的可谓凤毛麟角，反不如传统常用的几个经典指标实用当然要嫃正掌握其精髓妙用还需下一番功夫。三国赵云的那杆大枪可以纵横天下 *的不是枪本身，而是那杆枪的使用者！任何的技术指标都有其各自的缺陷和局限性比如MACD对震荡走势的盲区，KDJ对轧空单边式钝化的盲区宝塔线对顶底的盲区，均线的压力支撑是否有效调整到位的盲區换手率对吸货出货无法辨别的盲区等等。我们可以其他指标来互相弥补其不足比如用KDJ，CDP来弥补辅助MACD系统；CCI DMI来弥补KDJ系统；KDJ，RSI来弥补均线系统；KDJRSI背离来弥补宝塔线系统；股价高低位及K线均线等来弥补换手率的盲区等等，当然有时一个指标也不能完全弥补另一个指标的缺陷需要辨正地看待这个问题。
应用：1) K线是快速确认线--数值在90以上为超买数值在10以下为超卖；
D线是慢速主干线--数值在80以上为超买，数徝在20以下为超卖；